L’Autorité de réglementation et de développement des fonds de pension (PFRDA) a lancé le NPS Sanchay, une version simplifiée du système national de retraite (NPS), visant principalement à intégrer l’importante main-d’œuvre informelle de l’Inde dans l’écosystème formel de l’épargne-retraite.
Le nouveau régime a été introduit dans le cadre du All Citizen Model et du Micro Savings Framework (MSF) pour faciliter l’investissement des retraites pour les personnes qui n’ont pas d’expertise financière ou n’ont pas accès à des conseillers en investissement.
Selon le PFRDA, la conception par défaut du programme vise à réduire les complexités liées à la sélection des investissements et à l’allocation d’actifs, en particulier pour les souscripteurs ayant une connaissance financière ou un accès limité aux conseils.
À qui est destiné NPS Sanchay ?
NPS Sanchay s’adresse en grande partie aux travailleurs du secteur informel et non organisé qui ne reçoivent généralement pas de prestations de retraite structurées.
Cela comprend :
- Salariés journaliers
- Travailleurs à la demande
- Petits commerçants
- Professionnels indépendants
- Travailleurs domestiques
- Pilotes
- Agriculteurs
- Ouvriers
Contrairement aux employés du gouvernement ou aux travailleurs des grandes entreprises, de nombreuses personnes appartenant à ces segments n’ont pas accès aux structures de retraite ou d’épargne-retraite. NPS Sanchay vise à aider ces personnes à constituer progressivement un corpus de retraite grâce à un cadre de retraite réglementé.
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Le programme est également conçu pour les nouveaux investisseurs ou les particuliers qui peuvent trouver les choix d’investissement NPS traditionnels déroutants.
Qui peut ouvrir un compte NPS Sanchay ?
Tout citoyen indien âgé de 18 à 85 ans peut ouvrir un compte NPS Sanchay. Les abonnés peuvent s’inscrire soit en ligne, soit via un point de présence (PoP) ou un fournisseur de services PoP (PoP-SP).
Comme les comptes NPS classiques, les abonnés devront accomplir les formalités Know Your Customer (KYC) et soumettre les pièces d’identité requises.
En quoi le NPS Sanchay est-il différent du NPS classique ?
La plus grande différence est la simplicité. Dans le cadre du système national de retraite ordinaire, les souscripteurs doivent généralement choisir :
- Gestionnaires de fonds de pension
- Modèles d’allocation d’actifs
- Options d’investissement
Pour de nombreux travailleurs ayant des connaissances financières limitées, ces choix peuvent devenir difficiles à comprendre.
NPS Sanchay introduit une structure par défaut qui simplifie le processus d’investissement et réduit la dépendance à l’égard des conseillers ou des intermédiaires.
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Toutefois, les abonnés conservent toujours une certaine flexibilité.
Ils peuvent changer de gestionnaire de fonds de pension ou de modèle d’investissement ultérieurement, conformément aux règles NPS existantes applicables au modèle All Citizen.
Comment fonctionneront les investissements dans le cadre du NPS Sanchay ?
Le régime fonctionnera selon les mêmes directives générales d’investissement actuellement suivies pour les régimes de retraite liés au gouvernement et d’autres structures NPS telles que :
- NPS
- Atal Pension Yojana (APY)
- NPS léger
- Régime de retraite unifié (UPS)
Tous les fonds de pension enregistrés auprès du PFRDA seront éligibles pour proposer le régime NPS Sanchay.
Quelles sont les règles de retrait ?
Le NPS Sanchay suivra les mêmes règles de retrait et de sortie que le système national de retraite ordinaire. Cela signifie que les souscripteurs continueront d’être régis par les réglementations existantes de la PFRDA concernant les retraits, l’échéance et les dispositions liées aux rentes.
Toute modification future apportée par la PFRDA aux règles du NPS s’appliquera également automatiquement à NPS Sanchay.
Qu’en est-il des cotisations et des charges ?
La structure de contribution et le cadre tarifaire du NPS Sanchay resteront similaires à ceux des autres régimes NPS existants tels que :
- NPS Tous les citoyens
- NPS Vatsalya
- NPS léger
Cela comprend les exigences de contribution minimale, les frais et les structures de frais réglementaires. Si la PFRDA révise les normes de frais ou les règles de contribution à l’avenir, ces modifications s’appliqueront également automatiquement à NPS Sanchay.
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Pourquoi NPS Sanchay est-il important ?
Le secteur informel indien représente une part importante de la main-d’œuvre, mais une grande partie de ces travailleurs ne disposent toujours pas de mécanismes d’épargne-retraite.
NPS Sanchay tente de combler cet écart en proposant un produit de retraite plus simple, réglementé et plus accessible.
Ce programme est particulièrement important pour les travailleurs des petites villes et des zones rurales où l’accès aux conseillers financiers et aux services de planification de la retraite reste limité.
En simplifiant les décisions d’investissement et en réduisant la complexité, le PFRDA vise à encourager une participation plus large aux retraites parmi les personnes qui sont traditionnellement restées en dehors des systèmes de retraite formels.