Vivriti Asset Management (VAM) a restitué plus de 3 400 crores ₹ de capital et de revenus aux investisseurs sur deux millésimes de fonds, suite à la réalisation et à la sortie réussies de ses fonds Vintage II au cours de leur cycle de vie stipulé.
Le gestionnaire d’actifs de crédit privé basé à Mumbai a déclaré le 9 octobre que ses trois programmes de crédit performants dans le cadre de Vintage II avaient levé plus de 1 700 crores ₹ d’engagements d’investisseurs et déployé plus de 3 500 crores ₹ dans plus de 45 sociétés de portefeuille au cours de leur durée de vie.
Lancés début 2022, les fonds Vintage II ont achevé leur clôture définitive en septembre 2023. Leurs investisseurs comprenaient des compagnies d’assurance, des institutions financières pan-indiennes, des family offices et des particuliers fortunés.
Les trois fonds ont collectivement restitué plus de 2 260 crores ₹ en capital et en revenus aux investisseurs. Le régime à risque modéré a généré un taux de rendement interne (TRI) brut d’environ 15 %, tandis que le régime conservateur, qui investissait exclusivement dans des sociétés en portefeuille notées dans la catégorie « A », a généré un TRI brut d’environ 12 %.
Nets de frais et dépenses, les rendements globaux pour les investisseurs s’élevaient à environ 13 % pour le régime modéré et à 10,5 % pour le régime conservateur, a indiqué la société.
Les fonds ont été investis dans des entreprises dans les domaines des infrastructures, notamment les routes, les ports, les aéroports et les infrastructures numériques, ainsi que dans les énergies propres, l’industrie manufacturière et les services. Les sociétés du portefeuille comprenaient des entreprises dans les domaines de la logistique, du coworking, des services financiers et des logiciels d’entreprise en tant que service (SaaS).
Vineet Sukumar, fondateur et directeur général de Vivriti Asset Management, a déclaré que le crédit privé répondait à des besoins de financement qui se situent souvent entre les prêts bancaires conventionnels et les capitaux propres.
Soumendra Ghosh, directeur des investissements chez VAM, a déclaré que les distributions de fonds démontraient le rôle du crédit privé dans les portefeuilles des investisseurs, soulignant son potentiel à générer des revenus stables et des rendements du capital prévisibles avec une moindre volatilité des résultats.
VAM a déclaré avoir investi plus de 12 500 crores ₹ dans plus de 125 sociétés de portefeuille depuis sa création. Le gestionnaire d’actifs fait partie du groupe Vivriti, qui a facilité plus de 85 000 crores ₹ de financement depuis sa création.