Le marché indien des actions a été confronté à six mois tumultueux, marqués par une vente persistante d'octobre 2024 à février 2025. Les marchés ont connu une correction, l'indice NIFTY50 diminuant de 14,6% par rapport à son pic en septembre 2024 au 13 mars. De même, l'indice NIFTY 500 a connu une diminution de 17,6% au cours de la même période. L'indice Nifty Midcap 150 a enregistré une perte de 20,4%, tandis que l'indice Nifty Smallcap 250 a subi la baisse la plus abrupte de 24,3% par rapport au sommet en septembre 2024.
Malgré une reprise en mars, le marché global n'a pas récupéré les pertes antérieures, le S&P BSE Sensex et Nifty diminuant respectivement de 8,17% et 8,88%. Cette période a été particulièrement difficile pour les fonds communs de placement en actions, car seulement trois des régimes sur 519 ont réussi à fournir des rendements positifs, reflétant la volatilité du marché plus large.
Les trois fonds communs de placement qui ont bousculé cette tendance comprennent deux fonds internationaux – Aditya Birla Sun Life International Equity Fund et Nippon India US Equity Opportunities Fund – et Motilal Oswal Business Cycle Fund, un fonds d'équité thématique.
Le Fonds Aditya Birla Sun Life International Equity a affiché un rendement de 2,63%, tandis que le Fonds de cycle des affaires Motilal Oswal et le Fonds des opportunités de capitaux propres de Nippon India ont donné des rendements de 2,62% et 2,30%, respectivement, au cours des six derniers mois. Ces fonds ont démontré une résilience au milieu de baisses de marché plus larges.
Aditya Birla Sun Life International Equity Fund
Le Fonds Aditya Birla Sun Life International Equity investit principalement dans des actions de sociétés étrangères, offrant une diversification géographique qui peut être bénéfique pendant les périodes de volatilité du marché intérieur. Destiné aux investisseurs avec un horizon à long terme, il offre une exposition à des secteurs internationaux à forte croissance comme la technologie et les agrafes grand public. Malgré le potentiel de rendements importants, les investisseurs doivent être conscients des risques associés aux fluctuations des devises et à la volatilité du marché étranger qui peuvent avoir un impact sur les performances.
En outre, le Fonds Aditya Birla Sun Life International Equity a un ratio de dépenses de 0,06%, ce qui est relativement faible, ce qui en fait une option rentable pour ceux qui cherchent à se diversifier à l'international.
Au cours de la période d'octobre 2024 à février 2025, le marché boursier indien a subi un ralentissement important, avec une reprise partielle observée en mars. Le Fonds Aditya Birla Sun Life International Equity a cependant réussi à maintenir des rendements positifs, reflétant son positionnement stratégique et sa résilience de portefeuille. La valeur des actifs net du fonds en avril 2025 s'élève à Rs 36.97, un témoignage de sa gestion robuste et de ses stratégies d'investissement prudentes dans divers secteurs tels que les finances, la technologie et le discrétionnaire de consommation.
Investissement SIP
Investissement total: Rs 12 lakh (Rs 10 000 SIP par mois)
Période d'investissement: 10 ans
Bénéfice: Rs 8,66 lakh
Corpus total: Rs 20,66 lakh
Retour absolu: 72,19%
Nippon India US Equity Opportunity Fund
Le Nippon India US Equity Opportunity Fund, lancé en juillet 2015, opère principalement dans la catégorie des actions internationales, en se concentrant sur les sociétés étrangères énumérées en dehors de l'Inde. Bien qu'il ait été non classé dans sa catégorie, le fonds a vu sa valeur d'actif (NAV) passer de Rs 10,51 au cours de son année de création à Rs 32,89 d'ici avril 2025, illustrant une croissance significative au cours de la dernière décennie. Cette trajectoire de croissance indique un fort potentiel d'appréciation du capital pour les investisseurs à long terme, malgré le récent baisse des performances, où le NAV a légèrement diminué à Rs 32,89 en 2025 de Rs 33,93 en 2024.
Au fil des ans, le fonds a fourni des rendements variables, avec des performances annuelles notables telles qu'un rendement de 31,82% en 2019 et un rendement de 22,40% en 2020. Cependant, 2022 a marqué une année préoccupante avec un rendement de -19,01%, attribué à des volatilités de marché plus larges. Néanmoins, il a rebondi avec un rendement robuste de 32,38% en 2023. La performance récente du fonds met en évidence l'importance d'une vision à long terme, car des fluctuations sont attendues dans les investissements en actions internationales.
La stratégie du Fonds implique des investissements diversifiés dans des secteurs comme la technologie, le discrétionnaire des consommateurs et les soins de santé, la technologie représentant à elle seule 43,68% de ses actifs. Les principaux avoirs comprennent des sociétés éminentes telles que Meta Plateformes, Amazon et Alphabet Inc. Bien que le fonds reste non classé, ses caractéristiques de portefeuille suggèrent de se concentrer sur les actions élevées de capitalisation boursière, améliorant la stabilité tout en poursuivant la croissance.
Investissement SIP
Investissement total: Rs 8,4 lakh (Rs 10 000 SIP par mois)
Temps d'investissement: 7 ans
Bénéfice: Rs 5,72 lakh
Corpus total: Rs 14,12 lakh
Retour absolu: 68,11%
Motilal Oswal lance le fonds du cycle économique
Lancée en août 2024, Motilal Oswal lance le fonds cyclique économique a une NAV de Rs 11,39 et des actifs de Rs 1,603 crore. Le fonds, cependant, reçoit des conseils de prudence en raison de son objectif étroit.
Ce fonds est conçu pour capitaliser sur différentes phases des cycles commerciaux en investissant principalement dans des entreprises qui s'alignent sur ses objectifs d'investissement spécifiques.
Le Fonds Motilal Oswal Business Cycle a été structuré pour se concentrer massivement sur les actions, avec une allocation d'actifs de 86,78% en actions et de 13,22% en espèces et équivalents de trésorerie. Les meilleurs avoirs de ce fonds thématique comprennent des sociétés bien connues telles que Shaily Engineering Plastics et Coforge, indiquant sa stratégie d'investissement dans les secteurs qui devrait bénéficier de changements économiques cycliques.
Investissement SIP
Investissement total: Rs 60 000
Rendement de six mois: 2,62%
Actifs sous gestion: Rs 1 603 crore
Que devriez-vous faire maintenant?
Pour les investisseurs qui envisagent ces options, il est essentiel d'évaluer la tolérance aux risques personnels, l'horizon d'investissement et les conditions du marché. Bien que les fonds internationaux aient montré une force relative dans les difficultés récentes du marché indien, des facteurs tels que le risque monétaire et la volatilité du marché étranger doivent être pris en compte. De même, les fonds thématiques peuvent faire appel à ceux qui ont un appétit à risque plus élevé et un intérêt dans des secteurs spécifiques, mais nécessitent un calendrier stratégique pour atténuer les pertes potentielles.