Les fonds pour avantage équilibré (BAFS) gagnent rapidement parmi les investisseurs indiens qui veulent un mélange de croissance et de stabilité. Radhika Gupta, PDG et MD d'Edelweiss Mutual Fund, dans un récent épisode de The Networth Show, a expliqué les fonds d'équilibrage d'avantages en tant que version de l'Inde d'un «Khichdi» – un mélange d'actions et d'instruments plus sûrs offrant une efficacité fiscale et une exposition diversifiée. En règle générale, 50 à 60% sont en actions et les autres endettés, offrant aux investisseurs une approche simple mais structurée de la construction de richesses à long terme.
Gupta a souligné que ces fonds sont idéaux pour les investisseurs qui souhaitent participer à la croissance du marché sans surveiller constamment leurs portefeuilles.
Les fonds d'avantage équilibré, avec leur structure «khichdi», fournissent un cadre pratique pour y parvenir, donnant aux investisseurs une exposition aux actions tout en contrôlant le risque à la baisse. Les experts voient des fonds hybrides comme BAFS comme un pont entre les instruments d'épargne traditionnels et l'investissement en actions plus actif. Ils démocratisent l'accès à la croissance du marché tout en gardant la volatilité en échec, ce qui en fait un choix convaincant pour les investisseurs nouveaux et chevronnés.
«Dans un marché aussi dynamique que celui de l'Inde, les fonds d'avantages équilibrés permettent aux investisseurs de gérer les risques tout en capturant des opportunités», a-t-elle déclaré. La flexibilité intégrée des BAFS pour se déplacer entre les actions et la dette garantit que les portefeuilles peuvent s'adapter automatiquement aux conditions du marché, ce qui les rend particulièrement adaptés à ceux qui recherchent une stratégie sans intervention mais axée sur la croissance.
Pour ceux qui cherchent à simplifier leur parcours d'investissement, les fonds d'équilibrage de l'avantage offrent une solution à guichet unique. Gupta a parfaitement résumé leur valeur: «Ils sont conçus pour gérer les risques pour vous, vous pouvez donc vous concentrer sur vos objectifs plutôt que sur les fluctuations quotidiennes du marché.» Alors que l'écosystème financier de l'Inde continue de se développer, les BAF – le «khichdi» du monde de l'investissement – sont prêts à jouer un rôle clé dans la formation des stratégies des investisseurs à long terme.
L'appel des BAF s'étend au-delà de la gestion des risques. Gupta a souligné leur efficacité fiscale, ce qui les rend adaptés à la création de richesse à long terme. En combinant les actions et les dettes dans un seul fonds, les investisseurs peuvent réduire le besoin d'investissements multiples tout en bénéficiant d'un portefeuille diversifié. «Il s'agit de créer un plan qui se développe avec votre vie», a noté Gupta, soulignant l'importance d'aligner les investissements sur les objectifs personnels et la tolérance au risque.
Quels sont les fonds d'avantage équilibré
Les fonds d'équilibrage des avantages (BAFS) investissent dans un mélange de possibilités d'actions, de dettes et d'arbitrage. Ce qui les rend uniques, c'est qu'ils ajustent leur exposition aux actions en fonction des conditions du marché ou des paramètres propriétaires. Lorsque les évaluations des actions sont élevées, ces fonds réduisent l'exposition aux actions; Lorsque les évaluations sont attrayantes, elles l'augmentent. Essentiellement, les BAF jonglent activement à l'allocation des actions pour équilibrer le potentiel de croissance et le risque pour les investisseurs.
Cependant, il est important de comprendre que la limitation de l'exposition aux actions ne rend pas complètement sûr les BAF. Malgré les réclamations de certains distributeurs, aucun fonds commun de placement investissant dans des actions ne peut être considéré comme sans risque. La volatilité et la possibilité de pertes restent, donc ces fonds ne sont pas à l'abri des balançoires du marché.
Investir au-delà des MF
Malgré la sensibilisation croissante aux fonds communs de placement, la pénétration de l'équité des ménages de l'Inde reste faible à seulement 7 à 8%, selon Gupta. Cela indique un potentiel inexploité significatif pour des produits d'investissement structurés comme BAFS. En offrant une simplicité et une gestion professionnelle, ces fonds peuvent encourager davantage de ménages à participer à l'histoire de la création de richesse du pays.
Gupta a également souligné l'importance d'un investissement cohérent, en particulier pour les jeunes investisseurs. Plutôt que d'essayer de chronométrer le marché, elle recommande de se concentrer sur les contributions disciplinées et les stratégies à long terme.