Un ancien dirigeant d’entreprise avec un bureau d’angle, un salaire de 45 000 ₹ et un chauffeur évite désormais les médicaments pour éviter d’alourdir sa famille. Son histoire n’est pas rare : c’est un instantané brutal de la crise croissante des retraites en Inde, mis à nu dans un message brûlant sur LinkedIn du conseiller en patrimoine Subratta Guhaa.
Guhaa raconte le cas de Rajesh, un vice-président à la retraite aujourd’hui âgé de 68 ans, dépendant de son fils et survivant grâce à un corpus de 1,2 crore ₹. Statistiquement censé vivre jusqu’à 85 ans, Rajesh doit dépenser 48 000 ₹ par mois pour tout couvrir, y compris 12 000 ₹ en médicaments contre le diabète.
« C’est la crise des retraites dont personne ne parle », prévient Guhaa, arguant que la plupart des Indiens planifient leur retraite sur la base d’hypothèses dépassées. L’augmentation de l’espérance de vie, la montée en flèche des coûts des soins de santé et le déclin des familles communes et des retraites ont complètement changé la donne.
Guhaa démantèle trois mythes populaires : selon lequel les biens immobiliers peuvent être liquidés en douceur, que l’EPF seul suffira et que les enfants fourniront un soutien. « L’immobilier n’est pas une liquidité », note-t-il. « Et l’EPF peut vous rapporter 29 000 ₹ par mois. Essayez de survivre avec cela dans un métro. »
Il exhorte les individus à changer de mentalité dès le début, avec des objectifs pratiques : 3 à 4 crores ₹ pour une retraite modeste, 6 à 10 crores ₹ pour les métros et encore plus pour les familles aux revenus plus élevés. Un homme de 30 ans qui ne contribue que 5 000 ₹ par mois dans des fonds indiciels pourrait prendre sa retraite avec 3,8 crores ₹, calcule-t-il, s’il commence maintenant.
Guhaa ventile également la préparation à la retraite par génération et tranche de revenus. Pour la génération Z, l’accent est mis sur la création et la composition d’habitudes. Les millennials se trouvent dans la « zone de danger » et doivent réduire les dérives de leur mode de vie. La génération X doit partir en guerre contre l’épargne et éventuellement prolonger ses années de travail. Pour les baby-boomers, il s’agit de préserver ce qui reste et d’éviter des faux pas catastrophiques.
Ses conseils sont structurés mais directs : construisez trois compartiments (sécurité, croissance, héritage), triplez votre couverture santé et rééquilibrez-la chaque année.
« Les riches ne prennent pas leur retraite différemment parce qu’ils sont riches », conclut Guhaa. « Ils sont riches parce qu’ils ont pris leur retraite différemment. »