Qu'est-ce qu'un taux d'intérêt périodique?
Un taux d'intérêt périodique est un taux qui peut être facturé sur un prêt ou réalisé sur un investissement sur une période de temps spécifique. Les prêteurs citent généralement les taux d'intérêt sur une base annuelle, mais l'intérêt se composent plus fréquemment que chaque année dans la plupart des cas. Le taux d'intérêt périodique est le taux d'intérêt annuel divisé par le nombre de périodes de composition.
Un plus grand nombre de périodes de composition permet à l'intérêt d'être gagné ou d'ajouter à l'intérêt un plus grand nombre de fois.
Comment fonctionne un taux d'intérêt périodique
Le nombre de périodes de composition affecte directement le taux d'intérêt périodique d'un investissement ou d'un prêt. Le taux périodique d'un investissement est de 1% s'il a un rendement annuel effectif de 12% et qu'il se compose chaque mois. Son taux d'intérêt périodique est de 0,00033 si vous aggravez le taux périodique quotidien, ce serait l'équivalent de 0,03%.
Plus un investissement est fréquemment composé, plus il se développe rapidement. Imaginez que deux options sont disponibles sur un investissement de 1 000 $. En vertu de l'option One, l'investisseur reçoit un taux d'intérêt annuel de 8% et les intérêts composés mensuellement. Sous l'option deux, l'investisseur reçoit un taux d'intérêt de 8,125%, composé chaque année.
À la fin d'une période de 10 ans, l'investissement de 1 000 $ sous l'option One atteint 2 219,64 $, mais en vertu de l'option deux, il atteint 2 184,04 $. La composition plus fréquente de l'option un donne un rendement plus élevé même si le taux d'intérêt est plus élevé dans l'option deux.
Principaux à retenir
- Les prêteurs citent généralement les taux d'intérêt sur une base annuelle, mais l'intérêt se composent plus fréquemment que chaque année dans la plupart des cas.
- L'intérêt pour les hypothèques se composent généralement mensuellement.
- Les prêteurs de cartes de crédit calculent généralement les intérêts en fonction d'un taux périodique quotidien, de sorte que le taux d'intérêt est multiplié par le montant que l'emprunteur doit à la fin de chaque journée.
Exemple de taux d'intérêt périodique
Les intérêts sur une hypothèque sont aggravés ou appliqués sur une base mensuelle. Si le taux d'intérêt annuel sur cette hypothèque est de 8%, le taux d'intérêt périodique utilisé pour calculer les intérêts évalués en un seul mois est de 0,08 divisé par 12, résoutant à 0,0067 ou 0,67%.
Le solde principal restant du prêt hypothécaire aurait un taux d'intérêt de 0,67% qui lui est appliqué chaque mois.
Types de taux d'intérêt
Le taux d'intérêt annuel généralement indiqué sur les prêts ou les investissements est le taux d'intérêt nominal – le taux périodique avant La composition a été prise en compte. Le taux d'intérêt effectif est le taux d'intérêt réel après que les effets de la composition ont été inclus dans le calcul.
Vous devez connaître le taux nominal d'un prêt et le nombre de périodes de composition pour calculer son taux d'intérêt annuel effectif. Tout d'abord, divisez le taux nominal par le nombre de périodes de composition. Le résultat est le taux périodique. Ajoutez maintenant ce nombre à 1 et prenez la somme par la puissance du nombre de taux d'intérêt de composition. Soustrayez 1 du produit pour obtenir le taux d'intérêt effectif.
Par exemple, si une hypothèque se compose mensuellement et a un taux d'intérêt annuel nominal de 6%, son taux périodique est de 0,5%. Lorsque vous convertissez le pourcentage en décimal et ajoutez 1, la somme est de 1,005. Ce nombre à la 12e puissance est de 1,0617. Lorsque vous soustraire 1 de ce nombre, la différence est de 0,0617 ou 6,17%. Le taux effectif est légèrement supérieur au taux nominal.
Les prêteurs de cartes de crédit calculent généralement des intérêts en fonction d'un taux périodique quotidien. Le taux d'intérêt est multiplié par le montant que l'emprunteur doit à la fin de chaque journée. Cet intérêt est ensuite ajouté au solde de ce jour, et l'ensemble du processus se reproduit 24 heures plus tard – lorsque ce que l'emprunteur doit est généralement plus à moins qu'ils aient effectué un paiement car maintenant leur solde comprend les intérêts de la veille. Ces prêteurs citent souvent un taux de pourcentage annuel (APR), sur le silence sur ce calcul quotidien de taux périodique. Vous pouvez identifier votre taux périodique quotidien en divisant l'APR par 365, bien que certains prêteurs déterminent les taux périodiques quotidiens en divisant par 360.
Considération spéciale
Certains prêts renouvelables offrent une «période de grâce» de l'accumulation d'intérêts, permettant aux emprunteurs de rembourser leurs soldes d'une certaine date au sein du cycle de facturation sans autre intérêt s'accordant sur leurs soldes. La date et la durée de votre période de grâce, le cas échéant, doivent être clairement identifiées dans votre contrat avec le prêteur.