Attentes du budget 2026 : Les petits contribuables ne bénéficient souvent pas de la réduction d’impôt prévue à l’article 87A de la Loi de l’impôt sur le revenu de 1961, lorsque leur revenu total comprend des gains en capital à court terme provenant de fonds communs de placement ou d’actions, ou des gains en capital provenant d’autres actifs. Cette anomalie est une fois de plus apparue à l’approche du budget de l’Union 2026, la Chambre de commerce et d’industrie de Bombay (BCCI) exhortant le ministère des Finances à résoudre le problème.
Dans son mémorandum prébudgétaire pour 2026-2027, la BCCI a recommandé des modifications aux articles 111A et 112 de la Loi de l’impôt sur le revenu afin de les rendre conformes à l’article 112A(6). La chambre a proposé que les petits contribuables soient autorisés à demander la réduction de l’article 87A sur leurs autres revenus, même si leur revenu total comprend des plus-values à long terme ou à court terme provenant de toute immobilisation.
Actuellement, l’abattement prévu par l’article 87A n’est pas disponible sur l’impôt payable sur les plus-values à long terme (LTCG) provenant des actions cotées, des fonds communs de placement axés sur les actions et des parts de fiducies commerciales couvertes par l’article 112A. Toutefois, l’article 112A(6) permet de demander la réduction de l’impôt payable sur les autres revenus, après exclusion de l’impôt attribuable à ces plus-values. Cet allègement limité, souligne la BCCI, est absent des articles 111A et 112.
L’article 111A régit les plus-values à court terme provenant des actions et des fonds axés sur les actions, tandis que l’article 112 s’applique aux plus-values sur d’autres immobilisations. En conséquence, les personnes dont le revenu imposable est compris entre Rs 2,5 lakh et Rs 7 lakh se voient refuser la réduction de l’article 87A sur leur revenu normal si elles réalisent des gains en capital en vertu de ces dispositions, augmentant ainsi leur charge fiscale globale.
Le problème a été aggravé par les récentes hausses des taux d’imposition des plus-values – en vertu de l’article 112 de 10 % à 12,5 % et en vertu de l’article 111A de 15 % à 20 %. La BCCI fait valoir que les contribuables sont injustement pénalisés pour ce qui est souvent des transactions ponctuelles sur les gains en capital.
Pour apporter un allègement, la chambre a également suggéré d’augmenter le seuil de revenu pour la remise en vertu de l’article 87A dans le nouveau régime fiscal de Rs 7 lakh à Rs 12 lakh, et d’augmenter la remise maximale de Rs 25 000 à Rs 60 000. Il a en outre appelé à rationaliser la disposition pour garantir que la remise ne dépasse pas l’impôt payable en vertu de l’article 115BAC, tout en réitérant que les plus-values imposées à des taux spéciaux resteraient exclues de la remise elle-même.
Articles 111A et 112
Les articles 111A et 112 de la Loi de l’impôt sur le revenu régissent l’imposition des gains en capital provenant de la vente d’actifs. L’article 111A s’applique aux plus-values à court terme provenant d’actions cotées, de fonds communs de placement axés sur les actions et de parts de fiducie commerciale vendues dans les 12 mois, à condition que la transaction soit exécutée sur une bourse reconnue et soumise au STT. Ces gains sont imposés au taux forfaitaire de 20 % pour les transferts effectués à compter du 23 juillet 2024. Les déductions du chapitre VI-A ne sont pas autorisées, bien que les particuliers résidents puissent ajuster le plafond d’exonération de base. L’article 112 couvre les plus-values à long terme provenant de la plupart des autres actifs, notamment les terrains, les bâtiments, l’or et les actions non cotées. Ces gains sont généralement imposés à 20 % avec indexation, avec des exceptions spécifiques autorisant des taux inférieurs sans indexation.
Article 87A expliqué
L’article 87A de la Loi de l’impôt sur le revenu accorde une réduction d’impôt aux personnes physiques résidentes dont le revenu imposable total est inférieur à un seuil spécifié, réduisant ainsi ou éliminant totalement leur obligation fiscale. Les limites de remise varient selon le régime fiscal et l’exercice financier. Dans le cadre du nouveau régime fiscal, pour l’exercice 2024-2025, les personnes dont le revenu imposable ne dépasse pas Rs 7 lakh ont droit à une remise allant jusqu’à Rs 25 000. Pour l’exercice 2025-2026, ce seuil s’élève à Rs 12 lakh, avec une remise maximale de Rs 60 000. Sous l’ancien régime fiscal, les résidents dont le revenu imposable est inférieur à Rs 5 lakh peuvent demander une réduction allant jusqu’à Rs 12 500. Dans tous les cas, la remise ne peut excéder la taxe payable avant la taxe.
Lorsque le rabais d’impôt prévu à l’article 87A ne s’applique pas
Dans le cadre du nouveau régime fiscal, la réduction d’impôt prévue à l’article 87A ne s’applique pas aux revenus imposés à des taux spéciaux, tels que les plus-values à court terme (STCG). Cela signifie que même si le revenu d’un contribuable salarié est inférieur à Rs 12,75 lakh, tout STCG gagné sera toujours imposé au taux spécial applicable, sans bénéficier de la réduction. Cette règle a été clarifiée dans le budget 2025 et s’applique à partir de l’exercice 2025-2026 (AY 2026-2027).
Le budget 2025 a également augmenté la déduction standard dans le cadre du nouveau régime fiscal à Rs 75 000, éliminant ainsi l’obligation fiscale pour les salariés gagnant jusqu’à Rs 12,75 lakh. Cependant, une première erreur de rédaction dans l’article 115BAC(1A) de la Loi de l’impôt sur le revenu de 1961 a créé la confusion en limitant la déduction à Rs 50 000 pour l’exercice 2025-2026. Le gouvernement a ensuite corrigé cette anomalie grâce à des amendements notifiés en août 2025. La ministre des Finances, Nirmala Sitharaman, a confirmé au Lok Sabha le 13 août 2025 que la déduction forfaitaire totale de Rs 75 000 s’appliquerait aux contribuables salariés dans le cadre du nouveau régime.
Conformément à l’exposé des motifs du budget 2025, le plafond de revenu pour demander la remise en vertu de l’article 87A dans le cadre du nouveau régime fiscal a été augmenté de Rs 7 lakh à Rs 12 lakh, tandis que la remise maximale a été augmentée de Rs 25 000 à Rs 60 000 pour les particuliers résidents imposés en vertu de l’article 115BAC(1A). La loi a également été rationalisée pour clarifier que la réduction ne peut pas dépasser l’impôt payable sur les revenus forfaitaires en vertu du nouveau régime.
Surtout, le mémorandum indique explicitement que la réduction de l’article 87A ne sera pas disponible sur les revenus imposables à des taux spéciaux, y compris les plus-values à court terme en vertu de l’article 111A et les plus-values à long terme en vertu de l’article 112.
En revanche, sous l’ancien régime fiscal, la réduction de l’article 87A reste inchangée à Rs 12 500 pour les personnes dont le revenu imposable total, y compris les gains en capital, peut aller jusqu’à Rs 5 lakh.
En conséquence, même si les contribuables salariés gagnant jusqu’à Rs 12,75 lakh peuvent toujours être imposables dans le cadre du nouveau régime fiscal, tous les gains en capital imposés à des taux spéciaux continueront d’être imposés, quel que soit le niveau de revenu global.